Criterios Generales de Política Económica
Los Criterios Generales de Política Económica presentan los supuestos macroeconómicos utilizados para elaborar las estimaciones de ingresos y gasto. Para 2027, Hacienda proyecta:
- Un crecimiento real del producto interno bruto (PIB) de entre 1.5% y 2.5%.
- Una inflación anual de 3%.
- Un tipo de cambio promedio de 17.9 pesos por dólar.
Sin embargo, estas cifras son estimaciones; su cumplimiento depende de factores como el consumo, la inversión, las condiciones financieras y el desempeño de la economía internacional.
La proyección de crecimiento económico ayuda a contextualizar las expectativas de recaudación y gasto. Para las empresas, sirve como referencia para evaluar presupuestos, costos de importación, financiamiento y planes de inversión. Los contadores pueden utilizar las proyecciones como supuestos al preparar escenarios financieros.
Iniciativa de Ley de Ingresos de la Federación
La Iniciativa de Ley de Ingresos de la Federación propone cuánto dinero espera obtener el Gobierno Federal durante 2027 y de qué fuente procederán esos recursos.
La estimación asciende a aproximadamente 10.64 billones de pesos, de los cuales cerca de 6.26 billones provendrían de impuestos. El documento también contempla ingresos por derechos, aprovechamientos, ventas de bienes y servicios, cuotas de seguridad social y financiamiento.
Esta ley es relevante para los contribuyentes porque puede establecer disposiciones anuales relacionada con tasas de retención, estímulos, autorizaciones de endeudamiento y otros aspectos fiscales específicos.
La iniciativa se aprobó el 13 de octubre y el Senado la aprobó en lo general y en lo particular el 27 de octubre, por lo que fue remitida al Poder Ejecutivo Federal para los efectos constitucionales correspondientes. Su aprobación definitiva se legaliza con su publicación en el Diario Oficial de la Federación (DOF), estableciendo el inicio de su vigencia.
Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación
El Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación describe cómo el Gobierno propone distribuir los recursos públicos durante 2027. Incluye las asignaciones destinadas a dependencias, programas sociales, infraestructura, salud, educación, seguridad y otros compromisos gubernamentales.
Su análisis permite observar las prioridades de gasto y evaluar la relación entre los ingresos previstos, las necesidades de financiamiento y los objetivos de política económica. Para las empresas, esta información puede servir como referencia para identificar oportunidades vinculadas con inversión pública, proveeduría o contratación gubernamental, sin que represente una garantía de adjudicación o de recursos para un sector específico.
A diferencia de la Ley de Ingresos, el Presupuesto de Egresos es una facultad exclusiva de la Cámara de Diputados.
Iniciativa fiscales
Las iniciativas fiscales concentran los cambios que podrían modificar las reglas tributarias aplicables a personas físicas y morales. Para 2027, destacan las propuestas de reforma a la Ley del ISR y a la Ley Federal de Derechos, además de disposiciones incluidas en la iniciativa de ingresos relacionadas con el IVA en México y las retenciones.
Entre las medidas más relevantes están:
- La ampliación de los límites de ingresos de RESICO.
- La opción simplificada del IVA al 7% para determinados contribuyentes.
- Las restricciones a ciertas deducciones.
- El fortalecimiento de los controles sobre plataformas digitales y pagos al extranjero.
El impacto de estas propuestas depende de la actividad económica, el régimen fiscal y las operaciones de cada contribuyente.
Principales cifras económicas previstas para 2027
Las estimaciones oficiales ofrecen una referencia para entender la estrategia de ingresos y gasto del Gobierno Federal. Entre los principales datos del Paquete Económico 2027 en los Criterios Generales de Política Económica, se encuentran los siguientes:
Los ingresos tributarios representarían una parte sustancial de los recursos previstos, por lo que el fortalecimiento de la recaudación ocupa un lugar central en la estrategia fiscal. Sin embargo, las cifras son estimaciones que deben analizarse junto con las disposiciones propuestas, no significa automáticamente un aumento general de impuestos para los contribuyentes.
¿Cuáles son los principales cambios fiscales propuestos para 2027?
Las medidas fiscales propuestas combinan facilidades para determinados contribuyentes con controles más estrictos sobre deducciones, pérdidas fiscales, retenciones y operaciones internacionales. El objetivo declarado es fortalecer la recaudación y el cumplimiento tributario sin establecer un incremento de las principales tasas impositivas.
Ampliación del límite de ingresos para personas físicas en RESICO
La iniciativa propone elevar de 3.5 a 5 millones de pesos el límite de ingresos anuales para que las personas físicas puedan tributar en el Régimen Simplificado de Confianza (RESICO), sujeto a los demás requisitos y exclusiones establecidas en la ley.
La medida podría permitir que más profesionistas, arrendadores y pequeños negocios accedan a este régimen. Los contadores pueden comenzar a identificar los clientes cuyos ingresos se aproximan al límite actual y evaluar sus escenarios de facturación para 2027. Conviene consultar los requisitos RESICO persona física y esperar a que el cambio se confirme legalmente.
Opción simplificada de IVA para contribuyentes de RESICO
La propuesta contempla que determinados contribuyentes de RESICO puedan optar por pagar el IVA mediante una tasa del 7% sobre el valor de los actos o actividades efectivamente cobrados durante el mes. Esta mecánica estaría acompañada de una condición importante: no permitiría acreditar el IVA trasladado por proveedores ni el pagado en la importación de bienes o servicios, conforme al esquema propuesto.
El 7% no sustituiría la tasa general del IVA que se traslada al cliente en las operaciones gravadas. La diferencia estaría en el cálculo del impuesto que el contribuyente enteraría al Servicio de Administración Tributaria (SAT).
Las personas físicas y los pequeños negocios tendrían que comparar cuánto IVA pagan actualmente, qué proporción pueden acreditar y cómo afectaría el cambio a su flujo de efectivo antes de considerar esta opción. También deberán confirmar los requisitos y procedimientos que finalmente establezca la disposición una vez aprobada.
Cambios para personas morales en RESICO
Para las personas morales, la iniciativa propone ampliar de 35 a 50 millones de pesos el límite de ingresos anuales para tributar en RESICO. El ajuste podría beneficiar a ciertas empresas que actualmente se encuentran cerca del tope, pero que cumplen los demás requisitos del régimen.
Sin embargo, la ampliación no significa que cualquier empresa con ingresos inferiores a 50 millones de pesos pueda incorporarse. La composición de la sociedad, las actividades desarrolladas y el cumplimiento de los otros requisitos del RESICO para personas morales seguirán siendo relevantes para determinar la elegibilidad.
Los contadores pueden empezar a identificar a sus clientes empresas que podrían beneficiarse y comparar el tratamiento fiscal del régimen simplificado con el que les corresponde bajo el régimen general.
Nuevos controles sobre las pérdidas fiscales
La iniciativa plantea limitar el monto de las pérdidas fiscales que determinadas personas morales podrían disminuir cada ejercicio. En términos generales, se propone que la amortización no exceda el 50% de la utilidad fiscal correspondiente, considerando las limitaciones previstas en el proyecto y sus excepciones.
Esta modificación podría afectar a empresas que acumulan pérdidas de ejercicios anteriores y dependen de ellas para reducir su base gravable. Si la restricción se aprueba, parte de esas pérdidas podría tardar más tiempo en aprovecharse, lo que modificaría las proyecciones de ISR y el flujo de efectivo destinado al pago de impuestos.
Las empresas deben revisar el saldo, el origen y la antigüedad de sus pérdidas fiscales, así como los escenarios de utilidad esperada. El contador también deberá comprobar las exclusiones que finalmente se establezcan y evaluar las consecuencias contables de una eventual modificación.
Cambios en la deducción de intereses
Otra medida relevante es la propuesta de reducir del 30% al 20% el límite aplicable a la deducción de intereses netos, calculado sobre la utilidad fiscal ajustada conforme a la disposición correspondiente. También contempla conservar la posibilidad de deducir determinados importes no aprovechados durante los diez ejercicios siguientes, sujeto a las reglas aplicables.
La medida podría aumentar la carga fiscal de empresas con niveles elevados de endeudamiento o financiamiento relacionado con otras entidades. Si una parte mayor de los intereses deja de ser deducible en el ejercicio, la utilidad fiscal y el ISR a pagar podrían incrementarse respecto de los cálculos realizados con el límite actual.
Las empresas medianas y grandes deben identificar sus intereses netos, estimar el efecto de la nueva proporción y revisar sus contratos financieros; mientras que, los contadores deberán evaluar el efecto en las proyecciones fiscales y en los registros contables, sin asumir que todos los intereses dejarán de ser deducibles.
Ajustes en deducciones, anticipos y pagos provisionales
La propuesta contempla modificar el momento en que pueden deducirse determinados anticipos relacionados con servicios y con el uso o goce temporal de bienes. En los supuestos previstos, la deducción procedería cuando el servicio se preste efectivamente o transcurra el periodo de utilización correspondiente, en lugar de reconocerse íntegramente al entregar el anticipo.
También se plantean ajustes en el cálculo de la utilidad fiscal neta y en el tratamiento de determinadas capitalizaciones de deuda. Además, la limitación propuesta para disminuir pérdidas fiscales tendría efectos en ciertos pagos provisionales.
Estos cambios podrían modificar el momento en que las empresas reconocen deducciones y, por tanto, el calendario de sus obligaciones tributarias. Para prepararse, conviene revisar contratos de arrendamiento y servicios, anticipos registrados, cuentas por pagar y conciliaciones entre contabilidad y declaraciones.
La aplicación concreta dependerá de la redacción definitiva y las disposiciones transitorias; no todos los anticipos ni todas las operaciones recibirían necesariamente el mismo tratamiento.
Pagos al extranjero y operaciones internacionales
Dentro de las propuestas para el paquete económico se incluye reforzar las condiciones para deducir determinados pagos a residentes en el extranjero. Entre las medidas destaca que la deducción se reconozca en el ejercicio en que se entere la retención correspondiente, así como ajustes al momento en que se causaría dicha retención, considerando la exigibilidad, el devengo o el pago, según la regla propuesta.
La medida podría afectar a empresas que contratan servicios internacionales, pagan regalías, intereses u otras contraprestaciones a partes relacionadas o proveedores extranjeros. Un retraso en el entero de la retención podría tener consecuencias en la deducibilidad de la operación.
Las empresas deben identificar la naturaleza de sus pagos, revisar quién es el beneficiario efectivo cuando corresponda, verificar la documentación de residencia fiscal y evaluar los requisitos para aplicar tratados internacionales. El contador debe conciliar contratos, comprobantes, retenciones y pagos efectuados. La aplicación de tasas preferenciales o beneficios de tratados requiere analizar cada operación y sus requisitos.
Cambios para plataformas digitales
Las propuestas plantean ajustar las retenciones de ISR e IVA aplicables a operaciones realizadas mediante plataformas tecnológicas. Entre las medidas se contempla una retención de ISR del 2.5% para determinadas operaciones de venta de bienes y prestación de servicios por personas físicas con actividad empresarial y personas morales, así como una retención del 20% en ciertos supuestos en los que no se proporciona el Registro Federal de Contribuyentes (RFC).
También se proponen reglas de retención del IVA para personas morales y otros participantes, con porcentajes que dependen de las condiciones aplicables, incluyendo supuestos de retención del 100%. Las plataformas podrían tener obligaciones adicionales de información ante el SAT.
Estos ajustes requieren revisar el tratamiento fiscal de cada intermediario y operación. Los contribuyentes dentro del régimen de plataformas digitales deberán conciliar los depósitos recibidos con los ingresos, las comisiones, retenciones y CFDI. Sin embargo, las tasas y condiciones definitivas deberán confirmarse en las disposiciones publicadas.
Programa de regularización fiscal
El Paquete Económico propone dar continuidad al programa de regularización fiscal para contribuyentes cuyos ingresos de 2025 no hayan excedido los 300 millones de pesos. El proyecto contempla beneficios para determinados créditos fiscales firmes o consentidos, relacionados con contribuciones federales propias, retenidas o trasladadas, aprovechamientos y multas por incumplimiento de obligaciones fiscales.
Según el supuesto aplicable, la propuesta incluye reducciones de multas, recargos y gastos de ejecución, así como beneficios específicos para determinadas multas. Las condiciones concretas, los conceptos incluidos y el procedimiento de acceso deberán confirmarse en la publicación definitiva.
Las empresas con adeudos fiscales pueden revisar su situación, identificar créditos pendientes y reunir los antecedentes necesarios para evaluar si cumplen los requisitos. No deben dar por hecho que una deuda quedará eliminada ni aplazar un pago basándose en una propuesta. El beneficio solo podrá utilizarse conforme a las disposiciones finalmente aprobadas y al procedimiento que establezca la autoridad.
Mayor fiscalización y control del cumplimiento
Las propuestas buscan fortalecer la recaudación y combatir prácticas de evasión, facturación irregular y uso de deducciones improcedentes. En este entorno, la información de los comprobantes fiscales, las declaraciones, las retenciones y los registros contables adquieren mayor relevancia para explicar las operaciones de un contribuyente.
Las empresas deben revisar que sus comprobantes estén vigentes, que los ingresos y gastos coincidan con sus registros y que las operaciones cuenten con documentación suficiente. También conviene verificar proveedores, complementos de pago y diferencias entre lo facturado, lo cobrado y lo declarado.
El Código Fiscal de la Federación (CFF) contiene reglas sobre obligaciones, comprobantes y facultades de comprobación, entre otras materias. El contador debe distinguir las obligaciones vigentes de las propuestas y atender cualquier requerimiento con información sustentada.
¿Cómo podría afectar el Paquete Económico 2027 a empresas y contribuyentes?
El impacto potencial depende del régimen fiscal, la actividad económica, la estructura de costos y el tipo de operaciones que realiza cada contribuyente. Las propuestas pueden representar facilidades para ciertos negocios, pero también generar mayores exigencias de documentación o modificar el momento en que se aprovechan las deducciones.
Por eso, las medidas deben analizarse por segmento para priorizar las revisiones y evitar recomendaciones generales que no consideran las particularidades de cada caso.
Personas físicas y pequeños negocios
Las personas físicas que se acercan al límite de ingresos de RESICO deben revisar sus ingresos acumulados y estimar su crecimiento para 2027. Si se aprueba el aumento del tope, algunas podrían tener la posibilidad de incorporarse o permanecer en el régimen.
Para los pequeños negocios, la opción simplificada del IVA merece un análisis particular. La tasa propuesta del 7% podría resultar conveniente en ciertos escenarios, pero la imposibilidad de acreditar el IVA de compras e importaciones podría elevar el costo efectivo para quienes tienen gastos importantes.
Empresas medianas y grandes
Las empresas medianas y grandes deberían concentrarse en las propuestas que afectan la deducibilidad de intereses, la amortización de pérdidas fiscales, los anticipos y los pagos al extranjero. Estas medidas podrían modificar la base gravable, las proyecciones de ISR y las necesidades de liquidez.
El área contable debe documentar los supuestos utilizados y mantener separados los escenarios basados en las reglas actuales de aquellos que incorporen las modificaciones propuestas. Así, la empresa podrá tomar decisiones financieras informadas sin aplicar anticipadamente normas que todavía estén sujetas al proceso legislativo.
Contadores y despachos contables
Para los contadores, el principal reto consiste en identificar qué cambios podrían afectar a cada cliente y preparar una revisión que permita actuar cuando existan reglas definitivas. Esto implica clasificar a los contribuyentes por régimen, analizar sus ingresos y verificar retenciones y deducciones.
Los despachos también deben organizar las tareas de seguimiento legislativo y definir qué información solicitarán a cada empresa. Un contribuyente en RESICO no necesariamente necesita la misma revisión que una persona moral con pérdidas fiscales acumuladas o pagos internacionales.
Contribuyentes que operan mediante plataformas digitales
Quienes venden bienes o prestan servicios mediante aplicaciones y plataformas deben revisar cómo reciben sus ingresos, qué comisiones se descuentan y qué retenciones efectúan los intermediarios. Los cambios propuestos podrían modificar el importe que reciben en sus cuentas y la documentación necesaria para determinar sus obligaciones fiscales.
Las personas físicas y morales deben verificar si proporcionaron correctamente su RFC y confirmar el tratamiento de ISR e IVA aplicable a sus operaciones. También deben revisar qué parte de las retenciones puede acreditarse o considerarse en sus declaraciones, conforme a lo que sea aprobado y entre en vigor.
¿El Paquete Económico 2027 ya fue aprobado?
El Paquete Económico todavía no ha sido aprobado en su totalidad y su proceso debe entenderse distinguiendo cada documento; sin embargo, ha avanzado de forma parcial.
- El 28 de octubre de 2026, el Senado de la República aprobó los proyectos que incluyen la Ley de Ingresos de la Federación y reformas a la Ley Federal de Derechos.
- La reforma a la Ley del Impuesto Sobre la Renta fue aprobada con una modificación y fue regresada a la Cámara de Diputados para su revisión.
- El Presupuesto de Egresos sigue en análisis en la Cámara de Diputados y tienen hasta el 15 de noviembre para aprobarla.
Una vez que ambas cámaras concluyen las aprobaciones, el Paquete Económico es enviado al Poder Ejecutivo para su publicación en el Diario Oficial de la Federación (DOF) y su entrada en vigor a partir del 1 de enero de 2027.
¿Qué deben revisar desde ahora las empresas y los contadores?
La preparación para 2027 debe centrarse en:
- Conocer la situación fiscal actual de cada contribuyente.
- Documentar los cálculos que podrían verse afectados por las modificaciones propuestas.
Las empresas pueden comenzar por verificar sus CFDI, pagos, retenciones, deducciones, pérdidas fiscales pendientes de amortizar y operaciones internacionales. Los despachos contables deben clasificar a sus clientes según el régimen y los posibles cambios que les apliquen.
También es importante conservar la separación entre los cálculos realizados conforme a la legislación vigente y los escenarios de trabajo basados en propuestas. Una vez publicada cada modificación, deberá comprobarse su fecha de entrada en vigor, las disposiciones transitorias y los requisitos operativos que establezca la autoridad.
Revisar la información que el SAT tiene de tu empresa
Durante el proceso transitorio y de preparación contable frente a los cambios del Paquete Económico, apoyarse de un software fiscal como Siigo Fiscal, que se sincroniza directamente con los visores del SAT, es una práctica útil y estratégica.
Cuando las reglas fiscales y los impuestos cambian, el activo más valioso es la certeza y es vital tener la tranquilidad de saber que estás planeando y cerrando periodos con la misma información que el SAT usará para revisarte. Las diferencias pueden originarse en CFDI cancelados, complementos pendientes, facturas duplicadas, retenciones que no se registraron correctamente o diferencias entre los importes facturados y cobrados.
Siigo Fiscal te permite:
- Saber qué te facturaron, aunque el proveedor no te haya avisado.
- Corregir CFDI con errores.
- Tener un espejo exacto de lo que la autoridad tiene sobre tus operaciones.
- Conciliar información del IVA e ISR.
- Verificar proveedores en la lista negra del SAT.
- Identificar otras inconsistencias que requieren atención.
- Centralizar los comprobantes.
- Revisar la información fiscal de distintos periodos.
Complementa la revisión fiscal con una contabilidad organizada
La revisión de CFDI debe acompañarse de una contabilidad que permita rastrear el origen de los ingresos, gastos, pagos, retenciones y deducciones. Esto es especialmente importante si se aprueban los cambios que afectan la deducción, amortización de pérdidas o el tratamiento de los intereses.
Complementar la revisión fiscal con un sistema de contabilidad integral como Siigo Aspel COI, blinda la operación, fiscal y financieramente, frente a los cambios del Paquete Económico:
- Cumplimiento: las iniciativas suelen acompañarse de ajustes en las reglas de presentación. Siigo Aspel COI estructura la información en los XML conforme a los requisitos vigentes de la autoridad.
- Control de la deducibilidad y acreditamiento: COI asocia el CFDI y su complemento con la póliza de salida o entrada, de forma que, si el SAT audita una deducción bajo las nuevas reglas, tienes el rastro completo en segundos.
- Decisiones con datos reales: frente a las posibles nuevas tasas o reglas de 2027, COI te genera los estados financieros en tiempo real para ajustar la estrategia fiscal.
- Transición sin errores: Siigo Aspel COI se actualiza conforme a los requisitos vigentes para la contabilidad electrónica y el tratamiento fiscal.
La combinación de un software fiscal y un sistema contable permite protegerte de auditorías y absorber los cambios generados por el Paquete Económico de forma, prácticamente, automática.
Fechas clave del paquete económico 2027
El seguimiento de las fechas legislativas permite distinguir cuándo se presentan las propuestas, cuándo se discuten y cuándo podrían comenzar a aplicarse las disposiciones aprobadas.
Diferencias entre paquete económico, paquete fiscal y reforma fiscal
Distinguir entre el paquete económico, el paquete fiscal y la reforma fiscal ayuda a entender qué documentos contienen las propuestas de gasto, cuáles se enfocan en los ingresos y cuáles introducen cambios en las reglas tributarias.
Paquete económico
El paquete económico es el conjunto de documentos con los que el Ejecutivo propone la estrategia de ingresos, gasto y financiamiento público para un ejercicio fiscal. Incluye proyecciones económicas, la Ley de Ingresos, el Proyecto de Presupuesto de Egresos y las iniciativas fiscales correspondientes.
Permite conocer de dónde se esperan obtener los recursos, cómo se plantea distribuirlos y qué supuestos económicos se utilizan para preparar las finanzas públicas.
Paquete fiscal
El paquete fiscal se refiere al componente del paquete económico relacionado con los ingresos públicos y las disposiciones tributarias. Puede incluir propuestas de modificación al ISR, IVA, derechos, retenciones y otros aspectos relacionados con la recaudación.
Reforma fiscal
La reforma fiscal modifica las disposiciones que regulan los impuestos y otras obligaciones tributarias. Puede cambiar requisitos, tasas, deducciones, mecanismos de retención, procedimientos o condiciones para acceder a determinados regímenes.
A diferencia del paquete económico, que integra una propuesta financiera más amplia, una reforma fiscal se concentra en las modificaciones legales. Su aplicación depende de la aprobación, publicación del decreto y fecha de vigencia prevista.
Preguntas frecuentes sobre el Paquete Económico
¿El Paquete Económico 2027 crea nuevos impuestos?
La propuesta no contempla la creación de nuevos impuestos generales ni un aumento general de las tasas principales del ISR e IVA. Sin embargo, sí plantea modificaciones que podrían cambiar el tratamiento de ciertas deducciones, pérdidas fiscales, retenciones y operaciones digitales o internacionales. El efecto dependerá del régimen, las operaciones y las disposiciones que finalmente se aprueben y entren en vigor.
¿Qué cambios se proponen para RESICO en 2027?
Se propone ampliar el límite anual de ingresos de 3.5 a 5 millones de pesos para personas físicas y de 35 a 50 millones para personas morales. También se contempla una opción simplificada de IVA al 7% para determinados contribuyentes RESICO, con restricciones al acreditamiento del impuesto pagado a proveedores.
¿Cuándo entrarían en vigor los cambios fiscales?
La aprobación de los cambios se haría legal una vez publicado cada decreto en el Diario Oficial de la Federación (DOF), entrando en vigor en la fecha establecida en cada decreto. Diversas propuestas contemplan su aplicación a partir del 1 de enero de 2027, pero deben revisarse las disposiciones transitorias y posibles excepciones de cada una.
¿Qué deben hacer los contadores antes de 2027?
Los contadores deben identificar qué clientes podrían verse afectados, revisar sus ingresos y regímenes fiscales, conciliar los CFDI con las declaraciones y comprobar el tratamiento de deducciones, retenciones, pagos y pérdidas fiscales. También conviene preparar escenarios con los cambios propuestos o aprobados que aún no entran en vigor para que, una vez publicados los decretos y validadas las fechas de aplicación, ajustar los procedimientos que correspondan.
